בתגובה לכמה פוסטים מודאגים, חברים, הורים של חברים, ואמא שלי :)

מה עושים עכשיו?

מפרידים בין סכום הכסף שאנו רוצים וצריכים זמין לשנתיים הקרובות, והיתר.

1. את הסכום לו אנו מעריכים שנזדקק בשנתיים הקרובות נחלק - שליש במק"מ או תעודת סל על אג"ח מדינה, שני שליש בתעודת סל על אג"ח חברות (נסמוך על החברות שינטרלו את ההשפעות המוניטריות של תזוזות מטבע בעצמן). למי שלא מכיר מה אלו תעודות סל - יש פורומים, וגם הבנקאי יידע להסביר לכם די בהצלחה. זה פשוט.

2. לצורך שימוש מנייתי ניקח רק את אותו סכום כסף שאינך זקוק לו בשנתיים הקרובות.

3. כעת נבחין בין שני משקיעים – השמרן והלמדן.

 3.א. השמרן - אתה לא אוהב לשמוע על הבורסה בחדשות, בטח לא כשהיא יורדת. אתה חושב שיועץ ההשקעות בבנק יודע להמליץ לך על מניות, אבל בפועל כל המלצה שלו הובילה אותך לקרשים. אתה מבולבל ומתוסכל... מה עושים? כל עוד מדברים על הבורסה בחדשות אתה בחוץ! גם כשהיא עולה וגם כשהיא יורדת. כשכולם בוכים כמה כסף הם הפסידו תתחיל לחפש מועד כניסה (מייד אסביר מהו), כשכולם מחייכים כמה כסף הם הפסידו תתחיל לחפש מועד יציאה.

מהו מועד הכניסה למי שלא רוצה 'להתעסק בזה' יותר מדי – זה תהליך (שטוב להתחיל אותו במיוחד אחרי תקופת בלאגן כמו זו שחווינו עכשיו):  אחרי שבוע שהבורסה לא הייתה בכותרות בעיתונים, קח דף נייר. בדוק בעיתון ורשום מה השער של תל אביב 100, תל אביב 25, מדד מניות הנדלן, מדד מניות הבנקים ומדד התל טק. אחרי שבוע תרשום אותם שוב. אחרי שבועיים שוב. עכשיו תעשה ממוצע לכל מדד. אם בממוצע של שלוש השערים שרשמת התשואה חיובית, וכמו כן שניים לפחות מתוך השלוש הם חיוביים – סימן  טוב שהמצב נרגע. שים 30% מהתיק בתעודת סל על תל אביב 25, 20% מהתיק בתעודת סל על התל טק, 20% בתעודות סל על מדד הנדל"ן, ו20% במדד הבנקים. תחזור לישון. רק שים לב אם הבורסה שוב חוזרת לכותרות ולשיחות הסלון – אולי הזמן לצאת שוב.
כל חודש הפקד את החיסכון שאתה רוצה לאחת מתעודות הסל. אתה יכול להמשיך ככה שנים. קח בחשבון שפעם בשלוש-ארבע שנים יהיה קצת בלאגן.
אם אתה המשקיע השמרן, אל תקנה מניות, בטח לא בארץ. גם אם הבנקאי נורא ממליץ והשכנים נורא הרויחו. אם לא בא לך ללמוד, אל תלך לשם. (זוכר כמה סקרי שוק עשית לפני שקנית את הפלאזמה? או את האוטו? למה אתה לא משקיע את אותה תשומת לב בללמוד איזו מניה לקנות?)

הערה: נכון שיש מדדים אחרים (מעבר לאלו שציינתי), כמו מדד הטקסטיל, כימיה, תעשיה וכו'. אבל אל תשכח שזו מדינת היהודים (עדיין) וכלכלת היהודים. היסטורית אנחנו טובים בכספים ונדל"ן. מאז שיצא ההיטק אנחנו חזקים גם בו – אז אם להתמקד – נתמקד באלו.

3.ב. הלמדן - אתה אוהב לשמוע על הבורסה בחדשות, אבל נלחץ קצת כשהיא יורדת. פעם חשבת שיועץ ההשקעות בבנק יודע להמליץ לך על מניות, אבל בפועל כל המלצה שלו הובילה אותך לקרשים. אתה מבולבל ומתוסכל, ורוצה לשלוט בכספים שלך... מה עושים? בונים שיטת עבודה. אם אתה רוצה להרוויח לאורך זמן – תיתן לעצמך את הזמן, את שיטת העבודה אתה תטפח ותשכלל שנים. בניגוד לטוקבקיסטים, לא נולד האדם ש'מכה' את השוק ומרוויח כסף קל לאורך זמן. כל החוכמולוגים נופלים. אז מה עושים?

 3.ב. 1. מתחילים בשיטה הבסיסית של המשקיע השמרן. זה קודם כל ייתן לך יציבות (כך לא תרגיש שהשוק בורח וכך יהיה לך לאן לסגת אם תשנה את דעתך ותחליט שלא בא לך בורסה).

3.ב. 2. שאל את עצמך – איפה אני על הסקאלה? אני רוצה להקדיש לבורסה שעתיים ביום או שעה בחודש?

 3.ב. 3 ככל שאתה קרוב לשעתיים ביום – קרא את הספר "ברוקר בנעלי בית". אם זה מושך אותך תשקיע עוד קצת וקח קורס בנושא ניתוח טכני ומסחר יומי. את הכסף שתוציא על הקורסים תחסוך תמיד בפועל בהפסדים מצומצים. עדיף לשלם מראש וללמוד – שכר הלימוד לאוטודידקטים גבוה הרבה יותר ואיטי יותר. תאמין לי. מנסיון. זה כואב.

 3.ב. 4 – ככל שאתה קרוב לשעה בחודש – בריא יותר ללב. תתחיל ב"חוק מספר 1" של פיל טאון, והצטרף לפורום "השקעות ערך". הם כבר ייתנו לך ספרות מומלצת להשמך קריאה. ממליץ בחום גם ללמוד ניתוח סקטוריאלי (כלומר לבחון את הסקטור שבו מניות פועלות) וכמה כלים טכנים.

 3.ב. 5 – אתה לא קונה מניות שלא נסחרות בכמות גדולה (היקף עסקאות של עשרות מליוני ש"ח ביום).

 3.ב. 6 – אתה לא קונה מניות לפי שמועות, המלצות או טיפים. בטח לא אחרי ידיעה בעיתון.

 3.ב. 7 – אתה לא מחזיק יותר מ15% מהתיק שלך במניה בודדת. רמת הסיכון שנרשה למניה בודדת תיגזר מכמות הסיכון שאתה מרשה לעצמך בתיק (כשתגיע לשלב הזה בלימודים, כבר תכיר את זה יותר טוב)

 3.ב. 8 – לפני כל מסחר אתה מגדיר מראש מה הרווח שבו תממש, ומה ההפסד שבו תצא. לפני שקנית! כן – לפני! לא אחרי – כי אז יתעוררו הפחדים/התאוות... מגדיר מראש ושומר על משמעת. רוצה למשש רווחים אבל לא רוצה לבכות כשהנייר ימשיך לעלות – תמכור חצי מהכמות. לא חסרות שיטות לניהול רווחים וסיכונים. לך תלמד.

 4. שמור על משמעת. כל שיטת עבודה שבה תבחר תדרוש ממך משמעת. בלי רגשות. אתה לא אוהב מניות או שונא אותן...

5. אולי שמת לב שלא ציינתי או המלצתי על קרנות נאמנות. יש סיבה מצוינת - הם לא מנצחים את השוק. אתה לא בראש מעייניהם. ברוב המוחץ של המקרים העמלות שלהן מגוחכות ביחס לתשואות.

כל המומלץ נכתב בלשון זכר, אך מיועד כמובן גם לבנות המין הזמין....

בהצלחה, אלי