חברת הסלולאר המובילה בישראל

חוגגת עם 3 מיליון לקוחות

ואנחנו שם כדי לקטוף את הפירות. 

מניית חברת סלקום מפגינה חוסן וחיוביות מאז שהונפקה בבורסת הנאסד"ק בפברואר האחרון (2007). חודשיים של דשדוש הספיקו למניה שהחל מאזור שער 18$ עשתה את דרכה כמעט עד 26$ בתוך שלושה חודשים, בין אפריל ליוני.

המניה תיקנה כשליש מסך העליות הנ"ל, בדיוק עד לתיקון פיבונאצ'י ראשון (המהווה 38.2% מסך העלייה), וכעת נראה שהחל גל עליות נוסף.

בשבועיים האחרונים, הפגינה המניה חוסן, שמרה על שערה ואפילו עלתה לשיא חדש, בניגוד למדד הנאסד"ק שירד בחדות. 

למתעניינים בגרף ובמשמעויות שאני גוזר ממנו,אתם מוזמנים לפתוח את הגרף המצורף, במקביל להמשך הפוסט ואסביר לכם את אשר רואות עיניי. 

מצורפים לגרף שלושה ממוצעים נעים. ממוצע 13 בשחור, 21 בירוק ו- 55 באדום.

אני נוהג להשתמש בממוצעים אלה שנלקחו ממספרי פיבונאצ'י (חיתוך הזהב).

שלושת הממוצעים משמשים כמעיין סיסטם לעבודה, כאשר ברגע שהם מסודרים ביחס הפוך (ממוצע הימים הגדול ביותר נמצא במקום הנמוך ביותר) הדבר מעיד על חיוביות הנייר ולהיפך.

ניתן לראות בבירור כי שלושת הממוצעים מסודרים בצורה חיובית כאשר ממוצע 13 הוא העליון, 21 במרכז ו- 55 התחתון. 

בתחילת החודש ובמקביל לפרסום הדו"חות האחרונים, פרצה המניה את השיא האחרון (26$ כאמור) ונראה שאנו בתחילת - אמצע מסע עליות חדש.

תחת הנחת העבודה שמגמת עליות נשענת על שפלים ושיאים עולים, נראה כי מצב הנייר הוא חיובי - השפל האחרון הוא ב- 26$ (בדיקת השיא מלמעלה). 

מתנדים נראים במצב חיובי וכרגע מאששים את התנועה

1. RSI יורד אל מתחת לממוצע הנע. דבר שכיח, כאשר הוא "לוקח אויר" לקראת פריצתו מחדש.

2. MACD מתנד מעל הממוצע הנע - תצורה חיובית ברורה.

3. DMI גם ADX וגם DI+ עם הפנים למעלה - תצורה חיובית. 

הדבר היחידי שמעט מפריע הוא מחזור המסחר שכרגע נראה בירידה ועל מנת להמשיך מעלה בביטחה,  יש צורך בהתרחבות מחזורי המסחר. 

דברים שהייתי רוצה לראות בהמשך

התרחבות במחזורי המסחר,

RSI חוזר אל מעל לממוצע הנע,

השלמת היעד הראשון ב- 31.5$. 

דברים שעלולים לשנות את דעתי

שבירה של הממוצעים כלפי מטה,

שבירה של השפל האחרון ב- 26$,

המשך צמצום במחזורי המסחר. 

לסיכום

לדעתי מניית סלקום נראית חיובית למרות הנפילות האחרונות בנאסד"ק.

יעד ראשון שאני גוזר למניה על פי פיבונאצ'י עתידי נמצא ב- 31.5$.

אני מחזיק בנייר מהשבוע שעבר למרות שבד"כ אני נוהג להימנע ממסחר בניירות דואליים.

הנ"ל מצביע על ביטחוני בתצורת הנייר ודעתי החיובית עליו. 

למעוניינים לקרוא עוד על פיבונאצ'י - ראו את התגובות לפוסט הנ"ל - http://cafe.themarker.com/view.php?t=208880 

ובכל מקרה, בהצלחה !

 יוסי . שכנעת אותי....

רק חבל שאין כתב אופציה על המניה...הייתי חוגג עליו אם היה כזה...

סלקום היא משאבת דיבידנדים משומנת.

ערך השוק של המניה הוא 11.3 מיליארד ש"ח כאשר הרווח הנקי הצפוי השנה יעמוד על מיליארד ש"ח - ומרביתו יחולק כדיבידנד (זו המדיניות של הדנקנרים). התוצאה היא הון עצמי נמוך מאוד של פחות ממיליארד ש"ח. מצד אחד מכפיל הרווח לשנה זו, 11-12, הוא אטרקטיבי לחברה השומרת על יציבות רווחים.

 אבל לחברה סלולארית יש מספר סיכונים מהותיים:

 1 - סיכון טכנולוגי, הפיכת טכנולוגיה אחרת לשיחה ניידת זולה ונוחה שתאלץ את הסלולארי לחתוך במחיר השיחות. זה הסיכון הגדול ביותר עבור החברה. עד מתי ישאר מונופול לטכנולוגיה זו שיאפשר מחירים כה גבוהים עבור מוצר שעלותו השולית אפס?

 2 - סיכון רגולטיבי, הרגולציה נוחה מאוד לחברות הסלולארי בארץ. אין פיקוח אמיתי על התקנת אנטנות, רק לאחרונה משנים את החקיקה שמאפשרת לחברות לגבות תשלום במכפולות של 12 שניות (ותמיד לעגל את משך השיחה כלפי מעלה), וגם ניוד המספרים שיגדיל תחרות מתעכב. רגולציה אמיתית לטובת הצרכן יכולה לפגוע מאוד ברווחיות החברות הסלולאריות.

 3 - סיכון בריאותי. הטכנולוגיה חדשה יחסית ועדיין אין ניסיון מה התוצאה הבריאותית עבור ילד שדיבר בסלולארי מגיל 10 עד גיל 40. האם יש תופעות לוואי? סלקום משלמת כסף רב ללוביסטים הטובים ביותר בארץ כדי לשכנע את הציבור ואת הכנסת שאין שום בעיה. כיוון והם משלמים כל כך הרבה כסף כדי לשכנע אותי - אני נשאר חשדן.

 לכן, מדובר בתחום שימשיך להיות משאבת מזומנים עד שיקרה לתחום דבר רע מאוד. ואת זה קשה מאוד לחזות.

ופיבונאצ'י? השאר אותו לנוח בקברו. השימוש בו הפך כה פופוליסטי עד כי הסיכוי היחיד שהוא יעבוד הוא שאחרים מאמינים שהוא עובד.

מציע לך לעלות על עגלה של גוגל או אפל-אז תרגיש מה זה עגלה 4 על 4

הסחירות בעשרות מליוני דולרים ליום

אז למה ללכת על שפירא עם כל הכבוד

זמן לא טוב. אנחנו עומדים ערב תחילת ניידות המספרים. לפחות ב-2 הרבעונים הקרובים נראה השקעה עצומה ונגיסה ברווחים בשל הוצאות שיווק וסבסוד מכשירים עלות רכישת לקוחות/שימור קיימים.

 גם אם אתה מעריך שסלקום תצא בעוד כשנה עם היד על העליונה מהתהליך (ואני נותן את שמי הטוב שאורנג' תצא המרוויחה הגדולה), הרי שהעליות יבואו רק בעוד כשנה לערך. תן למנייה להזדעזע יחד עם האחרות בעקבות ההודעה הסופית על תחילת הניידות (היא תחטוף בחו"ל - אל תשכח שהיא דואלית ושם אין אלוהים).

בהצלחה

תראו,

מצד אחד אני מבין את כל מי שאומר שנושא הניידות יפגע בחברה. בהחלט תיתכן פגיעה, כמו שבהחלט תיתכן אפילו צמיחה עקב הנ"ל (הכל יכול להיות).

מצד שני, הגרף של המניה פשוט נראה טוב. הנייר נראה חיובי ואני לא יכול להתכחש לזה.

כפי שציינתי, אני בד"כ נוהג שלא לסחור בניירות דואליים ולו רק בגלל השקט שלאחר המסחר בארץ. קשה לסוחר לא להיות ליד המסחר כשהניירות שלו נסחרים, אפילו רק לקפוץ מדי פעם ולהתעדכן. ולכן, אני מעדיף להימנע ממסחר בדואליות (שנקבעות בחו"ל) ומעדיף להתרכז במניות בארץ.

בשורה התחתונה, סלקום עולה כרגע לשיא חדש בנאסד"ק. כרגע כ- 5% למעלה.

מניסיוני אני נוהג שלא להתווכח עם הגרף, אלא פשוט לזרום איתו.

שיהיה בהצלחה למחזיקים בנייר :)

תענוג של סקירה, ויופי של תגובות.

תמיד כיבדתי אנשים שמסבירים ומנמקים את עמדותיהם על בסיס עובדות מחד והנחות הגיוניות מאידך.  מן הסתם המציאות תוכיח מי צדק ומי טעה, אבל הגישה המקצועית שלך ושל המגיבים תענוג, שהזכירה לי למה נכנסתי לפורום הזה מלכתחילה.

תודה על ההסבר של שיטת העבודה שלך (למרות שגם אני סקפטי לגבי כלים טכניים פופולריים), ותודה למגיבים.

כיכבתי, אלי 

מר ישראלי

חיתוך הזנב  ופיבונאצ'י

נו באמת!!!

כן פיבונאצ'י או לא, כל אחד והשיטות שלו.

סלקום משלימה היום את היעד הראשון שלי באזור 31.5$.

יש מי שיממשו רווחים בשלב זה,

יש מי שימשיכו.

בשלב זה, על פי המשך המסחר בימים הקרובים ובתיקון הקרוב,

אוכל לנסות ולהעריך את ההמשך.

למה עליתה  על סלקום

ולא על גוגל

_______

מחזורים פי  41 לפי ממוצא שלושה חודשים אחורה

ויחס שער המניות 666/31

מראה לנו את היקפי המסחר -הסחירות ויכולות  מימוש ללא זעזוע

?כמה פרמיה שווה לך נתון כזה

אם בתאריך שכתבה את המאמר הייתה רוכש גוגל היית בוודאי במצב טוב יותר 

דווקא בזכות הניידות לקוח רציונאלי יעזוב את פאלפון והמרויחות הגדולות יהיו אורנג וסלקום

 נמוק:

לקוח של פלאפון יש לו מכשיר CDMA

מה הוא בדיוק עושה לנסיעה לאירופה לדוגמא-מתחיל לאלתר

יש יתרון לכרטיסי סים -GSM

ולכן אריקסון תקים תשתיות לפאלפון וזה יקח כמה שנים 

______

חוץ מזה לסלקום יש כמה מהלכים עתידיים  שלא אוכל לפרט אז אם כבר סלקום בתור השקעה

צטט: yybb 2007-11-27 09:11:06

למה עליתה  על סלקום

ולא על גוגל

_______

מחזורים פי  41 לפי ממוצא שלושה חודשים אחורה

ויחס שער המניות 666/31

מראה לנו את היקפי המסחר -הסחירות ויכולות  מימוש ללא זעזוע

?כמה פרמיה שווה לך נתון כזה

אם בתאריך שכתבה את המאמר הייתה רוכש גוגל היית בוודאי במצב טוב יותר 

לא שאני חלילה ממעיט בערכה של גוגל,

אבל אני נוהג לסחור בארץ ולא מעבר לים ויש לכך סיבות רבות.

ביניהן, גם היכרות טובה יותר עם השוק, גם נוחות שעות המסחר ועוד.

לעיתים רחוקות אני נוהג לסחור גם מעבר לים, אם כי אני מניח שבעתיד זה ודאי ישתנה.

בשלב זה, הסחירות של סלקום (מספר מליונים בכל בורסה) הוא די והותר עבורי.

תודה על ההערה