בשוק יש כ-150 חברות לניהול תיקים.אין כל פרסומים או השוואות(כמו בק.נאמנות וקופ"ג) בין מנהלי התיקים המאפשרת לנו לבצע סקר שוק אמיתי .אין לך אפשרות לדעת מה עשה מנהל התיקים שלך בעבר וכמה שנות ניסיון צבר.
לרוב מנהל התיק(תחלופה גבוהה) יהיה חסר ניסיון ובעיקר לא חווה מספר משברים בבורסה(כשהשוק עולה-כל מטאטא יורה!).הטובים והמנוסים בדרך כלל משודרגים לניהול קרנות נאמנות או קופ"ג.
מי שמעביר תיק לניהול בבית השקעות מחפש שקט נפשי וסומך על מקצועיות בית השקעות ומנהלי התיקים. מצפה שישיגו עבורו תשואות טובות יותר מהממוצע כשהשוק עולה.
ובעיקר! שבשעת משבר ידע להגן על התיק וימנע הפסדים כבדים.
חשוב לדעת !בתי השקעות מפוקחים הרבה פחות מהבנקים(ראה מקרה "הראל" ן "מרץ השקעות").מנהלי תיקים נוטים להשקיע בקרנות נאמנות של בית ההשקעות בהם הם עובדים,גם אם הם לא הבחירה הטובה ביותר מבחינת תשואות(שלא נדבר על עניין העמלות).
מנהלי התיקים נוטים לרכוש סחורה בהנפקות שאותו גוף משמש כחתם.למנהל התיקים יש עוד עשרות תיקים לנהל ,אתה לא בן יחיד !
לסיכום – מהניסיון שלי ,רוב מנהלי התיקים לא עומדים בציפיות והנזק ניכר בעיקר בתקופות משבר.לדעתי ניתן להעביר תיק לניהול חיצוני לאחר התייעצות עם בעל ניסיון המכיר מספר בתי השקעות(ואת הנפשות הפועלות) את ההיסטוריה שלהם,אמינות,חוסן פיננסי וכו'...
.חשוב ביותר !- נדרש לווי צמוד (בדיקת תיק לפחות פעם בחודש) ע"י אדם בעל ניסיון ובלתי תלוי, שיידע לזהות ניגודי אינטרסים וידאג לניהול תיק ע"פ האינטרסים של הלקוח .וידע לבדוק את תשואת התיק מול מדדי ביקורת מתאימים .
בהצלחה .יואב loya@walla.co.il
הוספת תגובה על "בחירת ברוקר...?"
נא להתחבר כדי להגיב.
התחברות או הרשמה