אם בבעלותכם עסק המגייס הלוואות גישור לטובת מימון הפעילות השוטפת – היזהרו מהשחיקה ברווחיות! מה הן בכלל הלוואות גישור? וכיצד ניתן לצמצם את הפגיעה שלהן ברווחיות העסק?

מה הן הלוואות גישור ?

הלוואות גישור הנן הלוואות המיועדת לגשר על תקופה פיננסית בטווח הקצר בה לעסק יש צורך באשראי נזיל למימון הפעילות השוטפת או הוצאה לא מתוכננת עד לקבלת כספים עתידיים וודאיים, כגון: עסקה עתידית, מכירה של נכס בבעלות העסק או צ’קים לפירעון שהתקבלו מלקוחות. הלוואות גישור הן הלוואות שכיחות מאוד בקרב עסקים וזאת מכיוון שלקיחת הלוואות גישור מאפשרת לעסק לגייס כסף נזיל בהווה למטרת הפעילות השוטפת בעוד שהחזר ההלוואה יתבצע רק במעמד קבלת ההכנסות המובטחות.

לדוגמה, משווק מלט, אשר גובה מלקוחותיו בתנאי שוטף+90, ביצע היום עסקת מכירה בשווי של 100,000 ש”ח וקיבל תמורתה מהלקוח צ’ק על סך 100 אלף שקלים לפירעון בעוד שלושה חודשים. אותו משווק יכול לקבל הלוואת גישור בשווי של 100 אלף ש”ח כבר היום כנגד הצ’ק העתידי ולהחזירה, בנוסף להוצאות ריבית, מיד לאחר תאריך פירעון הצ’ק, מועד הגבייה מהלקוח. כך, על-ידי לקיחת הלוואות גישור, אותו משווק יכול להמשיך ולממן כבר היום את עלויות המכר שלו ושאר ההוצאות השוטפות מבלי לחכות להכנסה העתידית הצפויה בעוד שלושה חודשים.

הלוואות גישור – פגישה בשיעורי הרווחיות של העסק

במציאות של היום, כאשר עסקים צריכים כל הזמן להמשיך ולממן את הפעילות השוטפת שלהם על מנת להתחרות בשוק ולגייס לקוחות, הם אינם יכולים להרשות לעצמם לחכות להכנסות עתידיות ממכירה ולכן, הפתרון של הלוואות גישור באמצעות הלוואות לעסקים בצפון, במרכז או בדרום בארץ, קורצות ליותר ויותר עסקים ובמקרים רבים לאותם עסקים אין הרבה ברירות אלא לגייס עוד ועוד הלוואות גישור. הבנקים ושאר מוסדות המימון מודעים לעובדה זו ולכן הלוואות הגישור מלוות בריביות גבוהות המגיעות במקרים רבים גם למספרים דו-ספרתיים. עוד בזאת, ככל שעסק מגייס יותר ויותר הלוואות גישור כך הסיכון שלו גדל ולכן מוענקות לו הלוואות גישור בריביות גבוהות אף יותר.

לצורך המחשה נחזור למשווק המלט שלנו. נניח שאותו משווק מייצר מכירה אחת של 100 אלף ש”ח בכל חודש ועוד נניח שעל כל מכירה כזאת הוא מגייס הלוואת גישור בריבית של 8%. אם כך על כל מכירה אותו משווק משלם 8,000 ש”ח הוצאות מימון בכל חודש. ובמונחים שנתיים 96,000 ש”ח בכל שנה. כלומר, עקב לקיחת הלוואות גישור שיעורי הרווחיות של משווק המלט נשחקים ב-8% בכל שנה עקב הוצאות מימון גבוהות.

הפתרון – הלוואה בערבות מדינה

מומלץ לעסקים אשר אופי פעילותם השוטפת מצריך לקיחת הלוואות גישור לתקופות קצובות לאורך כל השנה לפנות למסלול הון חוזר של קרן סיוע לעסקים. גיוס הלוואה ארוכת טווח בערבות מדינה, למימון הפער התזרימי, מלווה בריביות נמוכות בהרבה מהריביות הנדרשות דרך אפיקי הלוואות גישור. על-ידי גיוס הלוואה ארוכת טווח תצומצם יתרת הלוואות הגישור העתידית ובכך יחסך לעסק הוצאות מימון רבות, מה שבשורה התחתונה יגדיל את שיעורי הרווחיות של העסק. מסלולי קרן סיוע לעסקים הנם הפתרון האולטימטיבי לגיוס הלוואות לעסקים בתנאי החזר נוחים ואטרקטיביים לעסקים בעלי צורכי הון חוזר.

הלוואות גישור הנן פתרון שכיח בקרב עסקים בעלי פער תזרימי מובנה בעסק. הלוואות גישור מאפשרות לעסק לקבל הכנסה תזרימית בהווה על חשבון הכנסות עתידיות מובטחות. אך, הלוואות גישור מלוות בריביות גבוהות אשר שוחקות את רווחיות העסק ומעיבות על תזרים המזומנים.

לעומת זאת, מסלול הון חוזר של קרן סיוע לעסקים מאפשר גיוס של הלוואה ארוכת טווח בערבות מדינה בתנאי ריבית נוחים. גיוס הלוואה דרך מסלול הון חוזר של קרן סיוע לעסקים יאפשר לצמצם את יתרת הלוואות הגישור בעסק שיתבטא בגידול בשיעורי הרווחיות. מומלץ לפנות לחברת ייעוץ עסקי המתמחה בצמצום עלויות מימון לעסקים לצורך בדיקת הזכאות למסלול הון חוזר של קרן סיוע לעסקים.