שוק תעודות הסל נמצא היום במלחמה על כל לקוח.
הפרסומות בעיתונות הכלכלית יותר ממרמזות על כך, ובמיוחד בין שני הגופים הגדולים בתחום: קסם מבית "אקסלנס" ו" תכלית תעודות סל".
קסם עדיין שולטת במגוון התעודות שהיא מציעה ללקוחות, אולם מבחינת גיוסי הכספים, תכלית והמתחרות האחרות ממשיכות לנגוס בפלחי העוגה ומעמידים בסכנה את היותה של קסם כבעלת סך הנכסים הגבוה ביותר.
כיום קסם מנהלת 11.5 מיליארד שקלים בתעודות הסל לעומת תכלית עם 8.5 ואחריה מבט עם מעל 6 מיליארד שקלים.
המלחמה החדשה נפתחה על השוק המשני של תעודות הסל העוקבות אחר שער הדולר, כאשר כאן מובילה תכלית את השוק עם התעודה הדולרית הגדולה ביותר עם נכסים העולים על 2.2 מיליארד שקל מול קסם עם כחצי מיליארד שקל.
קסם החליטה להוריד את עמלת הניהול הנגבת בתעודה, כאשר הריבית שהייתה מחולקת למשקיעים עמדה עד כה על ריבית לירבור שבועית בניכוי 0.35% (הניכוי כמובן הוא עמלת הניהול) וכרגע העמלה עומד על ריבית ליבור שבועי בניכוי 0.1% כלומר הורדה של 70% בדמי הניהול!. תכלית לא נשארה מאחורה ומוציאה לשוק תעודה חדשה שתגבה את אותה עמלת ניהול.
מי שהגיבה במפתיעה לעניין זו המתחרה הקטנה בשוק - הדס מבית גאון שוקי הון, שהורידה את עמלת הניהול בתעודות הדולריות שלה שהן התעודות הגדולות ביותר שהיא מנהלת (המנהלות כמיליארד שקל) וכיום היא מחלקת למשקיעים ריבית ליבור.
המלחמה על הלקוחות תמשך, וזה כמובן מצויין למשקיעים, מה שחשוב הוא לבדוק היטב לפני רכישת תעודת סל האם התעודה עוקבת כראוי אחר מחירי המדד מולם היא פועלת. חוסר עקיבה כמובן מעלה בפועל את דמי הניהול שמשלם המשקיע כאשר הוא רוכש את תעודת הסל.
בנוסף חשוב לבדוק היטב את המרווחים הקיימים בין קונה למוכר בתעודת הסל, מרווחים גדולים מדי, כמובן יגרמו לנו המשקיעים לשלם יותר, וחבל
מכאן שהסחירות, פחות מעניינת בתחום תעודות הסל בגלל שהחברה המנפיקה עושה שוק ושמה קונים ומוכרים בהתאם על לוח הפקודות.
הוספת תגובה על "מלחמה על כל לקוח - שוק תעודות הסל: תכלית נגד קסם: סיבוב מס' 1 והמנצחת? הדס!"
נא להתחבר כדי להגיב.
התחברות או הרשמה